□记者 仇兆燕

普惠金融意味着包容性增长，提倡在经济增长的同时兼顾社会公平。银行理财作为中国资产管理市场的主力，是连接资金和资产市场的核心纽带，践行普惠金融具有天然优势。

在本次座谈会上，信银理财相关业务负责人王媛媛表示，作为金融供给侧结构性改革的新供给和新业态——银行理财子公司脱胎于商业银行，从起步阶段开始，就自带‘普惠财富、服务大众’的基因。基于此，信银理财始终将发展普惠金融作为公司重大战略之一，围绕提升金融服务覆盖率、可得性和满意度的普惠金融目标持续发力。

在服务的深度、广度上下功夫

据悉，信银理财主要通过“三方面的提升”落实普惠金融质效。第一是提升理财服务的覆盖广度。扩容服务的群体和对象，拓宽渠道范围。第二是提升理财服务的下沉深度。理财服务的区域和范围不只是一二线城市，还要下沉到覆盖县域和农村客户。第三是提升理财服务的质效。持续优化普惠资产的结构，加大对小微企业、“三农”领域支持力度。

目前信银理财也积极进行了尝试。一方面，打造慈善理财，强化普惠理财服务的深度和高度。目前，信银理财在行业发行的“温暖童行”慈善理财产品已有7只，募集资金超75亿元，产品捐赠款项专项用于儿童医疗、教育、健康等下一代健康成长领域。另一方面，聚焦浙江高质量发展建设共同富裕示范区等，发行属地化理财产品。据悉，信银理财引入浙江区域城农商行代销合作，将“共富共创”理财产品销售延伸至浙江省山区26县，零售客户仅需1元起即可购买，实现把理财产品送到山区寻常百姓家。此外，进一步扩容服务群体并下沉到县域和农村客户，与百余家城农商行开展了代销业务，同时还在尝试融入更多普惠服务场景，借此让金融能够惠及更多的领域，增强人民群众的获得感。

中小企业作为我国经济重要的组成部分，如何增强对它们的金融支持，也是普惠金融的一大课题。王媛媛介绍，信银理财积极响应国家政策号召，为小微企业、“三农”提供综合融资服务，加大重点产业领域支持，引导理财资金流向农业科技装备、县域富民产业、种业振兴、畜牧业转型升级等农业强国关键领域，推进小微企业经营生产和农业生产全链条升级，共同助力普惠金融和乡村振兴。

守好“钱袋子”，托起“稳稳的幸福”

普惠理财是综合普惠金融体系的重要组成部分之一。一方面，普惠理财的客户受众面广、门槛低、客群基数大，对于资产波动敏感度高；另一方面，普惠理财不是存款，当前理财产品已打破刚兑，全面进入净值化时代。这些无疑对银行理财子公司如何发力普惠理财，如何平衡好普惠理财用户对于资产安全性、流动性和收益率，提出了更高的要求。

王媛媛认为，当前普惠理财的认定标准和统计口径尚未明确。哪些理财产品可以认定为普惠理财、哪些资产可以认定为普惠资产、哪些特定区域可以作为普惠理财试点地区、哪类客群可以认定为普惠理财专门面向的客群等，都需要进一步确定。

同时，王媛媛指出，普惠理财高质量发展最重要的是要满足细分群体尤其是普惠重点服务群体的特色化需求。但当前具有普惠属性的理财产品存在同质化、缺少特色和差异化、产品设计与功能定位差异小等问题，难以满足细分群体尤其是普惠金融重点服务群体的特色需求。

此外，王媛媛介绍，普惠理财的客群基数大，但目前普通投资者对金融理财的认知有待加强，仍存在“刚兑”思维，不能正确平衡风险收益的关系。理财公司需要进一步强化投资者适当性管理，准确识别客户的风险承受能力，提升投资者的风险意识和金融认知水平。

针对普惠理财客户对于资产波动敏感度高的特质，王媛媛建议，一方面，要根据投资者的实际情况提供更适配的产品。另一方面，在产品底层资产方面，普惠理财不适合投波动性很大含权类的资产，固收类的资产可能更适合普惠理财的客户需求。随着资产管理和财富管理边界变得愈发模糊，客户需要资管与财管融合的一整套“产品+”服务。银行理财子公司应改变过去以卖方销售为导向的模式，转而建立以客户为中心的买方投顾体系，要做好客户的陪伴，管理好客户的预期，结合客户的资产状况、流动性需求、风险偏好、风险评估等级等多方面内容来匹配相适应的资产配置规划，真正帮助客户实现资产的保值增值，同时有效控制客户投资的风险，实现给客户“稳稳的幸福”的目标。